2억 9300만 달러 브릿지 해킹 이후: Aave 위기에 대한 두 가지 시나리오와 시장에 미치는 영향
올해 최대 규모의 암호화폐 브릿지 해킹이 DeFi의 주요 대출 프로토콜 중 하나의 안정성을 위협하고 있습니다. 해커들은 Kelp DAO 브릿지를 통해 2억 9300만 달러를 탈취한 후, 도난당한 토큰을 Aave 플랫폼에서 담보로 사용하여 2억 달러의 대출을 받았습니다. 분석가들은 현재 잠재적 결과를 평가하고 있습니다.
위기에 대한 두 가지 시나리오
Aave의 리스크 관리를 담당하는 LlamaRisk 전문가들은 부족담보 부채 상황이 전개될 수 있는 두 가지 방안을 제시했습니다.
시나리오 1: 손실의 균등 분배
이 경우 손실은 이더리움 메인넷과 레이어-2 솔루션(Arbitrum, Mantle 등)의 모든 rsETH 토큰 보유자에게 분산됩니다. Aave의 부족담보 부채는 약 1억 2370만 달러가 될 것이며, rsETH 대 ETH 비율은 최대 15%까지 가치를 잃을 수 있습니다.
이 시나리오의 장점은 손실이 더 고르게 분산되고, Aave가 내부 안전 모델을 사용하여 wETH 손실의 일부를 충당할 수 있다는 점입니다. 플랫폼은 이미 1만 8922개의 aWETH 토큰(Aave Wrapped ETH, 약 4370만 달러 상당)을 동결 해제하기 시작했습니다.
시나리오 2: 레이어-2 네트워크로 적자 전가
전체 유동성 적자가 Arbitrum 및 Mantle과 같은 레이어-2 네트워크로 전가되면 부실채권 규모가 2억 3010만 달러로 급증합니다. 이는 첫 번째 시나리오보다 훨씬 높은 수치입니다.
Aave의 재무부는 약 1억 8100만 달러를 보유하고 있으며, 이 자금을 적자 충당에 사용할 수 있지만 여전히 부족합니다. 전문가들은 해킹으로 인해 유동성 부족이 촉발될 수 있으며, 이는 DeFi 플랫폼에서의 대규모 자산 인출로 인해 더욱 악화될 것이라고 경고합니다.
이미 발생한 일과 시장에 미치는 영향
4월 18일, 해커들은 LayerZero에서 실행되는 Kelp DAO 크로스체인 브릿지를 공격하여 2억 9300만 달러 상당의 11만 6500개의 rsETH 토큰(Restaked ETH)을 탈취했습니다. 공격자들은 즉시 도난당한 자산을 Aave V3 플랫폼에서 담보로 사용하여 래핑된 이더(wETH)를 대출받았습니다.
Lookonchain 분석가에 따르면, 해킹 이후 3일 동안 Aave의 자산 가치는 263억 7200만 달러에서 164억 3200만 달러로 99억 4000만 달러 감소했습니다. 이는 프로토콜에서 대규모 자금 유출이 있었음을 나타냅니다.
주요 시사점
- 막대한 해킹 규모: 2억 9300만 달러 – 역사상 가장 큰 브릿지 해킹 중 하나입니다.
- Aave에 대한 위협: 프로토콜은 최대 2억 3000만 달러의 유동성 적자에 직면할 수 있으며, 이는 준비금을 초과합니다.
- 전체 DeFi 생태계에 대한 위험: Aave에서의 대규모 인출은 다른 플랫폼에서 연쇄 반응을 촉발할 수 있습니다.
- 시나리오의 불확실성: 두 가지 옵션 중 어느 것이 실현될지는 아직 불분명하지만, 둘 다 심각한 위험을 수반합니다.
- 신뢰 상실: 투자자들은 DeFi 프로토콜에서 자금을 인출하기 시작하여 추가적인 유동성 하락을 초래할 수 있습니다.
일반인에게 미치는 의미
DeFi 플랫폼, 특히 Aave 또는 관련 플랫폼에 암호화폐를 보유하고 있다면 상황 전개를 면밀히 주시해야 합니다. 이번 해킹으로 인해 예금자의 자금이 일시적으로 동결되거나 손실이 발생할 수 있습니다. 시장 전체적으로 이는 브릿지와 담보 대출과 관련된 위험을 상기시켜 줍니다. 모든 자산을 한 곳에 보관하지 말고, 보험 보호가 잘 된 신뢰할 수 있는 플랫폼만 사용하세요.
— Editorial Team
